Dividendos en especie y divisas

Para que la asamblea de accionistas tome la decisión de distribuir dividendos, es necesario que cuente con la liquidez suficiente para cubrirlos sin afectar el cumplimiento de las obligaciones de la empresa con sus acreedores, el fisco, etc.

Según los artículos 19 y 181, fracción I de la Ley General de Sociedades Mercantiles (LGSM), para decretar la distribución de dividendos, es menester que la asamblea apruebe los estados financieros que demuestren la existencia de utilidades y considere antes de un reparto lo siguiente:

• separar cuando menos el 5 % de las utilidades netas para el fondo de reserva, hasta que represente como mínimo una quinta parte del capital social (arts. 20 y 21, LGSM)

• si existe pérdida del capital social, este debe ser reintegrado o reducido (arts. 18 y 19, LGSM)

Una vez cubiertos estos puntos, de acuerdo con los numerales 16, 113 y 117 de la LGSM, el reparto se realizará bajo las siguientes consideraciones:

• puede efectuarse en efectivo o especie si así se acuerda

• para los socios capitalistas será proporcional a sus aportaciones, considerando el capital exhibido, y

• se debe pagar a las acciones de voto limitado un dividendo del 5 % y posteriormente pagarles a las ordinarias

Debido a que no hay limitante para la distribución en especie, algunas empresas lo hacen con inventarios, activos ociosos, o por el simple hecho de que los accionistas desean hacerse de algún bien de la empresa, aprovechan esta facilidad.

Fiscalmente, la entrega de un bien para liquidar los dividendos se considera una enajenación de conformidad con el artículo 14 del CFF, porque se da la transmisión de la propiedad de la empresa a los accionistas, por lo que aquella estará a lo siguiente:

• mercancías: tomar como ingreso acumulable para efectos del ISR, el valor en que se tomen los bienes para efectos del reparto

• activos fijos: determinar si hay una ganancia o pérdida por su venta, la que se acumula o deduce para el ISR

La entrega de bienes que realiza una empresa a sus accionistas para el pago de dividendos en especie causará el IVA, en términos del artículo 8o. de la LIVA y 14 del CFF.

Caso práctico

Para una mejor comprensión sobre el reparto de dividendos, tómese el caso de la asamblea de accionistas de la empresa “Automóviles de Lujo, SA de CV”, quien acordó realizar una distribución de dividendos por la totalidad de las utilidades generadas en el ejercicio 2016 para pagarlas el 25 de octubre de 2017, según el estado de resultados siguiente:

Utilidad contable neta

ISR neto a pagar (favor) del ejercicio

Fondo de reserva legal

La utilidad susceptible de reparto será una vez separado el importe necesario para conformar el fondo de la reserva legal.

Monto máximo a destinar de las utilidades para conformar la reserva legal

De esta cuantía solo se tomará el importe necesario para que la reserva legal llegue a una quinta parte del capital social.

Faltante para conformar la reserva legal

El faltante para integrar la reserva legal no excede de la cantidad máxima que de las utilidades del ejercicio se puede destinar a esta, por lo que se restarán los $395,462.00 para tal efecto. Este procedimiento deberá aplicarse en los siguientes años hasta que la reserva alcance su nivel de $497,110.72.

Así, la utilidad que puede distribuirse es la siguiente.

Utilidad a distribuir

Dividendos provenientes de CUFIN

Con la finalidad de conocer el importe de las utilidades generadas por la empresa que ya pagaron ISR, las personas morales tienen que llevar una cuenta de utilidad fiscal neta (CUFIN) porque al momento de distribuirlas a sus accionistas ya no se debe pagar un impuesto adicional (arts. 11 y 77, LISR).

Por lo consiguiente, los dividendos repartidos que no provengan de dicha cuenta sí causan ISR.

La CUFIN se integra por el saldo acumulado al 31 de diciembre del ejercicio anterior, más la utilidad fiscal neta del ejercicio (UFIN).

UFIN del ejercicio

_Nota: ⁽¹⁾ _{Solo se consideran las partidas señaladas como no deducibles términos del artículo 28 de la LISR, excepto las comprendidas en las fracciones VIII y IX y la PTU referida en la fracción I del artículo 9o. de la LISR}

Si la suma del ISR, las partidas no deducibles señaladas, y la PTU, es mayor al resultado fiscal del ejercicio, la diferencia se disminuirá del saldo de la CUFIN que se tenga o, en su caso, de la UFIN que se determine en los siguientes ejercicios, hasta agotarlo (art. 77, cuarto párrafo, LISR).

El saldo de la CUFIN se actualizará al 31 de diciembre de 2016, y se adicionará la UFIN de ejercicio 2016.

Saldo de la CUFIN al cierre del ejercicio

Factor de actualización

Adicionalmente, la CUFIN se actualizará hasta el mes en que se paguen los dividendos, en este caso octubre de 2017.
CUFIN actualizada a octubre 2017

Factor de actualización

_Nota: ⁽¹⁾ _{Dato estimado}

Dividendos no provenientes de CUFIN

Los dividendos no provenientes de la CUFIN de $824,368.53 pagarán el ISR.

Dividendos no provenientes de CUFIN
El impuesto a cargo de los dividendos se calcula multiplicándolos por el factor de 1.4286 y al resultado se le aplicará la tasa del 30 % (art. 10, LISR).

ISR correspondiente a los dividendos

ISR por la distribución de dividendos no provenientes de CUFIN

Acreditamiento del ISR para la empresa

El impuesto a cargo debe enterarse a más tardar el día 17 del mes inmediato posterior al periodo en que se distribuye el dividendo (17 de noviembre en este caso) y la empresa podrá acreditarlo contra el ISR a su cargo del ejercicio en que se pagan los dividendos.

Respecto de dicho acreditamiento existen dudas en cuanto a si este debe realizarse antes o después de aplicar los pagos provisionales, pues esto podría generar o no un saldo a favor del ISR. La autoridad emitió el siguiente criterio normativo (anexo 7, RMISC 2017, DOF 27 de diciembre de 2016):

“10/ISR/N ISR por dividendos o utilidades. Orden en el que se efectuará su acreditamiento. El artículo 10, fracción I, primer párrafo de la Ley del ISR, dispone que cuando las personas morales distribuyan dividendos o utilidades y como consecuencia de ello, paguen el impuesto que establece el artículo citado, podrán efectuar el acreditamiento correspondiente únicamente contra el ISR del ejercicio que resulte a cargo de la persona moral en el ejercicio en el que se haya efectuado el pago del impuesto correspondiente a los dividendos o utilidades distribuidos. Cabe señalar que la disposición en cita es reiteración del texto del artículo 11, fracción I, primer párrafo de la Ley del ISR vigente hasta el 31 de diciembre de 2013. En relación con este precepto, se comenta que en el Dictamen de la Comisión de Hacienda y Crédito Público para reformar dicha Ley para el 2003, se consideró conveniente modificar el esquema de acreditamiento, para permitir a los contribuyentes efectuar el acreditamiento del ISR pagado por la distribución de dividendos o utilidades, contra el impuesto causado en el mismo ejercicio y en los dos siguientes. En este sentido, se advierte que el legislador equiparó el concepto ISR del ejercicio que resulte a cargo a que se refiere el artículo 10, fracción I, primer párrafo de la Ley del ISR vigente, con el de impuesto causado, que se determina de conformidad con el artículo 9 de la Ley referida, dicha consideración quedó plasmada en el texto del artículo 10 antes señalado, el cual corresponde a la reproducción de manera idéntica del artículo 11, fracción I, primer párrafo de la Ley del ISR vigente hasta el 31 de diciembre de 2013, por lo que prevalecen las razones que le dieron origen a la disposición. En consecuencia, para efectos del artículo 10, fracción I, primer párrafo de la Ley del ISR, el impuesto que resulte a cargo, contra el cual las personas morales pueden acreditar el impuesto pagado por la distribución de dividendos o utilidades, es aquel que resulta de aplicar la mecánica prevista en el artículo 9 de la Ley de la materia, antes de acreditar los pagos provisionales correspondientes.”

Así, la proyección del ISR anual para 2017 es.

ISR neto a pagar (favor) del ejercicio

En este caso, resulta un saldo a favor del ISR generado por los pagos provisionales, el cual puede solicitarse en devolución o compensarse contra otras contribuciones a cargo del contribuyente.
Dividendos por accionista
La compañía realiza la distribución a sus accionistas con base en su participación en el capital social como sigue:
Dividendos a repartir a cada accionista

Dividendos en activos

En la asamblea se pactó que una parte de los dividendos se liquidaría con la entrega de unos inmuebles ubicados en la CDMX, oficinas de la empresa, en los que los accionista estaban interesados. Toda vez que para efectos fiscales se considera que existe una enajenación de bienes, debe calcularse si la operación genera una ganancia o pérdida por la venta de activos, tomando como “precio de venta” el valor en que se valuaron los inmuebles para efectos de la distribución (art.18, fracc. II, LISR).

Deducción de inversiones acumulada

Saldo pendiente de deducir actualizado

Factor de actualización

Pérdida por la enajenación de activo

El total de la ganancia por la transmisión de los inmuebles de $87,745.28 se acumulará en el mes de la distribución de dividendos y la pérdida se deducirá en la declaración del ejercicio (art. 18, fracc. II, LISR).
Por lo que hace al IVA, se causará el siguiente impuesto:

IVA causado

La suma del valor del bien y del IVA causado será el monto del dividendo distribuido en inmueble.

Dividendo en bienes de activo fijo

Dividendos en divisas
En la asamblea se acordó que otra parte de los dividendos se liquidaría desde una cuenta en euros que la compañía tiene, por lo que debe valuarse a moneda nacional para determinar la base en que se tomarán para efectos fiscales de conformidad con el artículo 20 del CFF.

Dividendos en moneda extranjera

Notas: ⁽¹⁾ Dato estimado

⁽²⁾ Corresponde al publicado en el DOF el día hábil inmediato anterior a la fecha de la distribución

Notas: ⁽¹⁾ Dato estimado
⁽²⁾ Corresponde al publicado en el DOF el día hábil inmediato anterior a la fecha de la distribución del dividendo

Retención por pago de dividendos

Con la reforma a la LISR de 2014, además del impuesto anterior, se estableció una retención del 10 % de ISR a cargo de los accionistas por las utilidades que perciban, la cual tiene el carácter de pago definitivo y será retenido por la empresa que efectúe la distribución de dividendos (art. 140, LISR).

Cabe recordar que este gravamen aplica sobre las utilidades generadas a partir de 2014; por ende las personas morales que distribuyen dividendos están obligadas a mantener una CUFIN con las utilidades logradas hasta el 31 de diciembre de 2013 e iniciar otra CUFIN con las utilidades obtenidas a partir del 1o. de enero de 2014.

Si no se llevan las dos CUFINES por separado o no identifica a que periodo corresponden las utilidades, se entenderá que estas se generaron a partir del 2014, y por tanto se retendrá el 10 % (art. Noveno, fracc. XXX, Disposiciones Transitorias de la LISR 2014).

10 % de ISR adicional por dividendos

Este impuesto será retenido por la empresa y lo enterará conjuntamente con el pago provisional de octubre.
La retención del 10 % que la compañía debe aplicarle a cada accionista, se efectuará sobre el importe que en efectivo le corresponda a cada uno, por ello el neto a pagarles por los dividendos en divisas es el siguiente:

Neto a pagar por dividendos en moneda extranjera

Distribución en mercancías

Otro de los acuerdos tomados fue liquidar los dividendos con automóviles parte de los inventarios de la empresa, uno para cada socio. El valor en que se tomaron dichos bienes el del mercado más IVA. Por lo que respecta al costo de lo vendido, la compañia podrá deducirlo en su declaración del ejercicio (art. 18, fracc. II, LISR).

Dividendos en mercancías

Ingreso acumulable para el accionista

Cada accionista acumulará a sus demás ingresos del ejercicio, los dividendos percibidos en bienes y divisas, en términos del artículo 140 de la LISR.

Considerando que este fue el único ingreso de cada accionista, el gravamen a cargo en su declaración anual para 2017 será el siguiente:

ISR correspondiente a los dividendos

Ingreso acumulable para el accionista

ISR del ejercicio

En la declaración anual, los accionistas tendrán derecho a acreditar el mismo ISR relativo a los dividendos que se les adicionó.

ISR a pagar (favor) del ejercicio

El ISR acreditable correspondiente a los dividendos se calculó con base en la tasa del impuesto a cargo de las personas morales del 30 %, en tanto el referente a las personas físicas se obtiene con base en la tarifa anual del ISR, el cual puede alcanzar hasta un 35 %. Como el monto del dividendo que le toca a cada accionista se ubica en dicha tarifa en un rango que en todos casos excede el 30 %, resulta un impuesto a pagar.

Cuando el impuesto acreditable de los dividendos supere al ISR del ejercicio, el accionista tendrá derecho a solicitar el saldo a favor, tal y como se confirma con el siguiente criterio normativo:

“50/ISR/N Devolución de saldos a favor a personas físicas. Acreditamiento del ISR pagado por la persona que distribuyó los dividendos. De conformidad con el artículo 140 de la Ley del ISR, las personas físicas que perciban dividendos podrán acreditar contra el impuesto determinado en su declaración anual, el ISR pagado por la sociedad que distribuyó dividendos o utilidades.

El artículo 152, penúltimo párrafo de la Ley del ISR establece que, en los casos en los que el impuesto a cargo del contribuyente sea menor que la cantidad que se acredite en los términos de dicho artículo, únicamente se podrá solicitar la devolución o efectuar la compensación del impuesto efectivamente pagado o que se le hubiera retenido.

Por lo tanto, es viable que las personas físicas que perciban dividendos o utilidades soliciten en su caso, la devolución del saldo a favor derivado del acreditamiento del ISR efectivamente pagado por sociedades que distribuyan dichos dividendos o utilidades.”

CFDI por dividendos

Dentro de las obligaciones de las empresas que hacen pagos por dividendos se encuentra proporcionarles un CFDI en donde se indique los montos pagados, el ISR retenido, si provienen de la CUFIN y en su caso gravó para la empresa (art. 76, fracc. XI, LISR).

Para que los accionistas tengan derecho al acreditamiento del ISR pagado por la distribución de utilidades, es necesario que cuenten con la constancia de pagos y retenciones emitida por la empresa.
Para incluir los datos solicitados en dicho comprobante es necesario conocer los relativos a los dividendos por accionista, como se muestra a continuación:

Dividendo proveniente de CUFIN acumulable para el accionista

Dividendos no provenientes de CUFIN acumulables para el accionista

Cuando la distribución de dividendos se efectúe en bienes como en este ejemplo, la empresa deberá emitir además del CFDI por dividendos, los relativos a la transmisión de los bienes, tanto de activos fijos como de mercancías. Independientemente de la necesidad de elevar a escritura pública la dación en pago por los inmuebles.

ISAI
En el caso de la distribución de dividendos en inmuebles, deberá prestarse atención a la legislación fiscal de la entidad en donde se ubique el bien, pues la transmisión de la propiedad que realiza la empresa a los accionistas, podría estar gravada por el impuesto sobre adquisición de inmuebles (ISAI) a cargo de la persona física, tal y como sucede en la CDMX.
El artículo 115, fracción VI del Código Fiscal del Distrito Federal (CFDF) establece que las personas físicas que adquieran la propiedad un inmueble por concepto de dividendos estarán obligadas al pago del ISAI. Por lo tanto, en este ejemplo, cada accionista causará el siguiente impuesto:

ISAI a cargo del accionista

Este gravamen es a cargo de cada accionista por lo que no intervendrá en las cantidades base del reparto de dividendos, y será calculado y retenido por el fedatario público ante quien se escriture el inmueble (art. 120, fracc. VII, CFDF).

Dividendos fictos

Para efectos fiscales, según el numeral 140 de la LISR, se considerará que una empresa distribuye dividendos (fictos) en los siguientes casos:

• por los intereses pagados, en términos de los artículos 85 y 123 de la LGSM

• las participaciones en la utilidad que se paguen a favor de obligacionistas u otros, por sociedades mercantiles residentes en México o sociedades nacionales de crédito

• préstamos a los socios o accionistas, a excepción de aquellos que cumplan los siguientes requisitos:

• sean consecuencia normal de las operaciones de la empresa

• se pacten a plazo menor de un año

• el interés pactado sea igual o superior a la tasa fijada en la Ley de Ingresos de la Federación para la prórroga de créditos fiscales (0.75 % mensual para 2017 –art. 8, fracc. I, LIF para 2017–)

• erogaciones no deducibles en términos de la LISR que beneficien a los accionistas

• omisiones de ingresos y compras no realizadas e indebidamente registradas

• utilidad fiscal determinada presuntivamente por las autoridades fiscales

• modificación a la utilidad fiscal hecha por las autoridades fiscales derivada del cálculo de los ingresos acumulables y de las deducciones autorizadas en operaciones celebradas entre partes relacionadas

La compañía ubicada en alguno de los tres primeros puntos, pagará el ISR de conformidad con el artículo 10 de la LISR, en tanto las personas físicas deberán considerar como un ingreso acumulable por dividendos, cualquiera de los supuestos antes señalados.

Así lo confirma el SAT en los siguientes criterios administrativos:

Las personas físicas beneficiarias de dichos dividendos, podrán acreditar el ISR pagado por la sociedad contra su impuesto determinado en la declaración anual.

Conclusión

La distribución de dividendos mediante la entrega de bienes de una empresa, es una opción para cumplir con los accionistas que puedan estar interesados en algún activo o mercancías de la sociedad, y para un correcto cumplimiento de las obligaciones fiscales para la compañía y sus miembros es necesario conocer el tratamiento que la LISR y la LIVA prevén para la transmisión de bienes.